Golden Cross Stock Trading Strategy(골든 크로스 주식 거래 전략)

Golden Cross Stock Trading Strategy(골든 크로스 주식 거래 전략)

 

Posted By: Steve Burnson:

 

The Golden Cross stock trading strategy is an example of a simple long term trend following system. This is one of the most popular and famous bullish moving average crossover signals that is watched and talked about on financial media when they occur on major indexes. The second most popular( is) being the loss of the 200-day moving average on a stock market index like the S&P 500 or the Dow Jones Industrial Average.

Golden Cross 주식 거래 전략은 단순한 장기 추세 추종 시스템의 예입니다. 이것은 주요 지수에서 발생할 때 금융 미디어에서 보고 언급되는 가장 인기 있고 유명한 강세 이동 평균 교차 신호 중 하나입니다. 두 번째로 인기 있는 것은 S&P 500 또는 다우존스 산업 평균과 같은 주식 시장 지수에서 200일 이동 평균의 손실입니다.

The Golden Cross happens on a stock chart when the 50-day simple moving average crosses over the 200-day simple moving average and stays above until the end of the day. This signal has you go long when the 50-day simple moving average closes above the 200-day simple moving average and takes you back to cash when the 50-day SMA closes back under the 200-day SMA which is signaling the Death Cross. The inverse of the bullish Golden Cross is the bearish Death Cross which is a signal to exit long positions or a short selling signal.

골든 크로스는 50일 단순 이동 평균이 200일 단순 이동 평균을 교차하고 하루가 끝날 때까지 그 위에 머무를 때 주식 차트에서 발생합니다. 이 신호는 50일 단순 이동 평균이 200일 단순 이동 평균 위에 닫힐 때 매수하고 50일 SMA가 죽음의 십자가 신호인 200일 SMA 아래로 다시 닫힐 때 현금으로 돌아갑니다. 강세 골든 크로스의 역은 롱 포지션을 종료하거나 공매도 신호를 보내는 약세 데스 크로스입니다.

This trading strategy is best compared to buy and hold investing using it as a comparison versus the signal backtest. The Golden Cross presents a simple alternate from just holding a position and can create more returns than buy and hold investing by avoiding the drawdowns during bear markets. Exiting early in a downtrend can set up a better cost basis for a position when re-entering at the beginning of a new bull market. This is a long term strategy and closer to trend following or investing than swing trading or day trading in time frame.

이 거래 전략은 신호 백테스트에 대한 비교로 사용함으로서  매수 후 보유 투자하는 것에 잘 비교되는 것이다  Golden Cross는 포지션을 유지하는 것에서 단순한 대안을 제시하고 약세장에서 하락을 피함으로써 매수 및 보유 투자보다 더 많은 수익을 창출할 수 있습니다. 하락 추세에서 조기에 종료하면 새로운 강세장이 시작될 때 재진입할 때 포지션에 대해 더 나은 비용 기반을 설정할 수 있습니다. 이것은 장기 전략이며 시간 프레임에서 스윙 트레이딩 또는 데이 트레이딩보다 추세 추종 또는 투자에 더 가깝습니다.

The cash signal can decreases the drawdown in capital. This moving average strategy stays long in bull markets but not during sustained downtrends. It also filters out much of the noise in price action and does not create many false signals like a single 200-day moving average signal can have when prices chop around (주위를 맴돌다)it. The weakness is that it is slow to react to quick market crashes and can be slow to get back in during fast rallies.(상승)

현금 신호는 자본 손실을 줄일 수 있습니다. 이 이동 평균 전략은 강세장에서는 오래 유지되지만 지속적인 하락세에는 유지되지 않습니다. 또한 가격 행동의 많은 노이즈를 걸러내고 가격이 주변을 맴돌 때 단일 200일 이동 평균 신호가 가질 수 있는 것처럼 많은 잘못된 신호를 생성하지 않습니다. 약점은 빠른 시장 붕괴에 반응하는 속도가 느리고 빠른 랠리 중에 다시 진입하는 데 느릴 수 있다는 것입니다.

Below is the backtest data on $SPY from 1994 to July 2021.

아래는 1994년부터 2021년 7월까지 $SPY에 대한 백테스트 데이터입니다.

The $SPY golden cross signal average return was +22.01% per trade, total return over the full backtest since 1994 was +853.91% versus the buy and hold return of +830.05%.

$SPY 골든 크로스 신호 평균 수익률은 거래당 +22.01%였으며, 1994년 이후 전체 백테스트에 대한 총 수익률은 +830.05%의 매수 후 보유 수익률에 비해 +853.91%였습니다

This signal outperformed(보다 뛰어나다) buy and hold $SPY after the cash signal during the 2001 market crash until now by avoiding the 2008 and 2020 market crashes by exiting.(매도함으로써)

 이 신호는 빠저나오는 것으로 2008년과 2020년 시장 붕괴를 피함으로써 지금까지 2001년 시장 붕괴 동안 현금 신호 이후 $SPY를 매수하고 유지하는 것보다 더 나은 성과를 보였습니다.

There was a huge outperformance that started after buy and hold took the substantial draw down in 2008 that the crossover avoided.

 2008년에 매수 후 보류가 크로스오버가 피한 상당한 하락이후  시작된 엄청난 성과가 있었습니다. 

Risk management is one of the biggest strengths of this signal. The Golden Cross avoided the big pandemic drawdown in early 2020 and continued to track the buy and hold returns closely. 

위험 관리는 이 신호의 가장 큰 장점 중 하나입니다. Golden Cross는 2020년 초에 팬데믹으로 인한 대규모 하락을 피하고 계속해서 매수 후 보유 수익을 면밀히 추적했습니다. 

After the fast rally in 2020 the Golden Cross and buy and hold performance has converged after 19 years of strong out performance by the Golden Cross in both returns and drawdown as seen in the equity curve on the chart below.

2020년의 빠른 랠리(상승) 이후, 아래 차트의 주식 곡선에서 볼 수 있듯이 수익과 손실에서  Golden Cross에 의한 19년 동안의 강력한 성과 이후 골든 크로스와 매수 후 보유 실적은 수렴했습니다(떨어젔다)

This signal can be backtested on other stocks to quantify its performance, it is best used for long term markets with a bullish bias. It is a slow moving trend signal for getting in and getting out but can catch some big trends in price and avoid large drawdowns in equity.

이 신호는 실적을 수량화하기 위해 다른 주식에 대해 백테스트할 수 있으며, 강세 편향이 있는 장기 시장에 가장 잘 사용됩니다. 진입 및 퇴장에 대한 느린 움직임 추세 신호이지만 가격의 큰 추세를 포착하고 자본의 큰 하락을 피할 수 있습니다.

Chart Courtesy of TrendSpider.com

Backtest data courtesy of TrendSpider.com