The Top Ten Trades of All Time:(항상 톱텐의 거래)

The Top Ten Trades of All Time:(항상 톱텐의 거래)

What were the greatest trades of all time?

항상 가장 위대한 거래는 무엇이었습니까?

Here is the list of the who, what, when, where, and how of the greatest trades in the financial markets were made.

다음은 금융시장에서 가장 위대한 거래가 누구, 언제, 어디서 어떻게 이루어졌는지 목록이다.

While the risk management of executing many of these trades is not what many traders would want, we can see many of these as trend trades and the dangers of fighting the trends becomes apparent along with the profits that can be made by going with the flow with no price target.

이러한 거래의 많은 부분을 이행하는 위험관리가 많은 거래자들이 원하는 것은 아니지만, 우리는 이것들 중 많은 것들을 추세거래되고, 가격 목표 없이 흐름과 함께 감으로서 만들어질 수 있는 이익으로 추세와  싸우는 것의 위험성이 명백해짐을 볼 수 있다.

 These trades were not all entered into at one time, most of them were built slowly and grew by adding as profits accrued.(발생하다) Most were also watched closely with and eye on the exit button when a true reversal began against these traders.

이 거래들은 한 번에 모두 이루어진 것은 아니며, 대부분의 거래들은 수익이 발생함에 따라 서서히 만들어지고 성장했다. 이들 거래자들에 대한 진정한 반전이 시작되었을 때 대부분의 사람들은 출구 버튼 위에 있는 눈으로 세밀하게  주시했다.

Livermore made many probing shorts(짧은단편) that he had to stop out of as the 1929 bull market reversed form breaking down and continued upwards after appearing to roll over(뒹굴다). Some of these traders could have been ruined with a little blind sided government intervention that modern day traders are faced with now.

But you can not argue with the profits and many of these traders have very long proven records year after year, these were not random trades and they did not just get lucky, most of these were the great play that they landed after decades of research, study, and a life time of waiting for the really fat high probability pitch over the plate that made them go big.

리버모어는 1929 년 불 시장이 하락의 형태로  돌아 섰다가 롤오버 한 것으로 보이는 상향이 계속되어 이어가면서 중단해야했던 많은 짧은 조사를 하는 단편을 만들었다 (뒹굴다). 이 거래자들 중 일부는 현대의 거래자들이 현재 직면하고 있는 맹목적인 정부 개입으로 망가져 왔을 수 있습니다.
그러나 당신은 이윤에 대해 논쟁 할 수 없으며,이 거래자들 중 많은 사람들이 해마다 매우 오랫동안 입증 된 기록을 가지고 있습니다. 이들은 무작위 거래가 아니었고 단지 운이 좋았을뿐도  아니라,  오랜연구, 그리고 공부 그리고 그들을 크게 만드는 접시판의ㅣ 높고 넓은 실제적인 이윤을 위해  일생동안 기다린 후에 착륙하는 큰 역할이였다.

1. John Paulson’s bet against sub-prime mortgages made his hedge fund a cool $15 billion in 2007, that is billion with a ‘B’. he is only one of a very exclusive club that was able to make this call and win with it. Most went short too early and lost money and were stopped out. That most likely was the call of a lifetime that most everyone else was blind to even deep into the crises

1. 존 폴슨 (John Paulson)의 서브 프라임 모기지에 대한 베팅은 2007 년 헤지 펀드를 150 억 달러 ( 'B')로 멋진 150 억 달러로 만들었습니다. 그는 이 CALL로 이길 수 있는 매우 독점적인 클럽 중 하나입니다. 대부분은 너무 짧게 가서  돈을 잃어 버렸고 그만두었습니다. 그것은 대부분의 다른 사람들이 그 위기에로 깊이 빠져 드는데 눈이 멀었다는  평생call이였을 가능성이 높습니다

2. Jesse Livermore’s call on the Crash of 1929, Jesse Livermore did not need any computer models, technical indicators, or derivatives to make $100 million dollars ($1.2 billion in today’s dollars) for his own personal account during a time when everyone was bullish and then almost everyone lost their shirts. It was an amazing day when Jesse came home and his wife thought they were ruined and instead he had the second best trading day of anyone in history

2. Jesse Livermore의 1929 년 공항에 대한 CALL, Jesse Livermore는 모든 사람이 상승적인 시기이며 그때에는 거의 모든 사람들이 그들의 옷가지(한푼도 없음을 뜻하는)를 잃었을 때  자신의 개인 계정으로 1 억 달러 (오늘 12 억 달러)를 만들기 위해 컴퓨터 모델, 기술 지표 또는 파생 상품이 필요하지 않았습니다. . 제시가 집에 돌아 왔을 때 그의 아내는 그들이 망가 졌다고 생각하였는데  그 대신으로  역사상 누구보다  두 번째 최상의 거래일을 가졌다는 놀라운 날였습니다.

3. John Templeton invested heavily into Japan during the 1960s, when Japan was beginning its three-decade long economic miracle, Templeton was one of the country’s first outside investors. At one point, he boldly put more than 60 percent of his fund in Japanese assets.

From its founding in 1954, his Templeton Growth Fund grew at an astonishing rate of nearly 16 per cent a year until Templeton’s retirement in 1992, making it the top performing growth fund in the second half of the 20th century.

A $100,000 stake invested in 1954, with distributions reinvested, would have grown to $55 million by 1999.

3. John Templeton은 1960 년대 일본이 30 년 동안 지속 된 긴 경제 기적을 시작했을 때 일본에 많은 투자를했으며 Templeton은 국내에  최초의 외부 투자자 중 하나였습니다. 어느 시점에서 그는 자금의 60 % 이상을 일본 자산에 담대하게 넣었습니다.

  1954 년 창립 된 템플턴 성장 기금은 1992 년 템플턴이 은퇴 할 때까지 매년 거의 16 %의 놀라운 비율로 성장하여 20 세기 후반 최고의 실적성장으로 성장했습니다.

  1954 년에 10 억 달러의 지분이 투자되었고, 분배 된 재투자는 1999 년까지 5,500 만 달러로 증가했을 것입니다.

4. George Soros’ breaking of the bank of England by shorting (줄이다)10 billion worth of pound sterling(영국화폐단위) and forcing the U.K. to withdraw from the European Exchange Rate Mechanism (ERM)(September 16, 1992). Soros made $1 billion in the process, which was an unimaginable sum back then.

4. 조지 소로스가 100억 파운드 어치의 스테를 줄임으로써 영국은행을 무너뜨리고 영국을 유럽 환율 메커니즘(ERM)(1992년 9월 16일)에서 강제로 철수시켰다. 소로스는 그 과정에서 10억 달러를 벌었는데, 그 당시로서는 상상할 수 없는 액수였다.

5. Paul Tudor Jones’ shorting (줄임)of Black Monday. Paul Tudor Jones correctly predicted on his documentary in 1986 based on chart patterns that the market was on the path to a crash of epic(장대한) proportions. He profited handsomely(보기좋게) from the Black Monday crash in the fall of 1987, the largest single-day U.S. stock market decline (by percentage) ever. Jones reportedly tripled his money by shorting futures, making as much as $100 million on that trade as the Dow Jones Industrial Average plunged(떨어지다) 22 percent. Another amazing trade to walk away from(빠져나가다)  with a fortune when so many others were ruined in the aftermath(여파). He played(연주하다) it to perfection.

5. Paul Tudor Jones의 블랙 먼데이 줄임말. Paul Tudor Jones는 1986년 그의 다큐멘터리를 통해 시장이 엄청난 규모의 폭락으로 치닫고 있다는 차트 패턴을 바탕으로 정확하게 예측했다. 1987년 가을 블랙 먼데이(Black Monday) 폭락으로 미국 증시가 사상 최대폭 하락(%)한 수익을 올렸다. 보도에 따르면, 존스는 선물을 줄임으로써 돈을 세 배로 벌었고, 다우존스 산업평균지수가 22% 폭락하면서 이 거래에서 무려 1억 달러를 벌었다고 한다. 그 여파로 다른 많은 사람들이 망했을 때 재산을 가지고 떠나는 또 다른 놀라운 무역. 그는 그것을 완벽하게 연주했다.

6. Andrew Hall Back in 2003, when oil was trading at $30 barrel and the economy had just recovered from the dot-com crash, Andrew Hall wagered(내기를 걸다) that prices would top $100 per barrel within five years. When oil prices blew past $100 five years later in 2008, Hall’s employer Citigroup made a bundle and Hall took home $100 million as a part of his compensation for this and other successful trades. He predicted the target price for the trade and the time frame and then structured futures contracts to profit greatly from the move to $100 or they would expire worthless. He did what is suppose to be impossible, predict a price and execute a trade perfectly far in advance for maximum profit.

6. 앤드류 홀 (Andrew Hall) 2003 년 석유가 30 배럴에서 거래되고 닷컴 공항(추락)에서 경제가 회복되었을 때 앤드류 홀은 5 년 안에 배럴당 가격이 100 달러를 넘어 설 것이라고 베팅했다. 2008 년 5 년 후 유가가 100 달러를 넘어서면서 홀의 고용주 인 씨티 그룹은 번들을 만들었고 홀은이 거래와 다른 성공적인 거래에 대한 보상의 일환으로 1 억 달러를 집으로 가져 갔다. 그는 거래의 목표 가격과 기간을 예측 한 다음 선물 계약이 $ 100로 이동하면서 크게 이익을 얻거나 가치가없는 것으로 만료되도록 구조화했습니다. 그는 불가능하다고 생각하고 가격을 예측하며 최대 이익을 위해 사전에 완벽하게 거래를 실행했습니다.

7. David Tepper’s bought severely depressed(시들한) shares of big banks early in 2009, Bank of America quadrupled in value and Citigroup tripled in value from their bottoms earlier in the year. That was good enough to earn Tepper’s hedge fund $7 billion. His personal cut was $4 billion. His bet was that they would be bailed out and not nationalized. He was correct.

David Tepper는 2009년 초에 큰 은행의 주식을 심각하게 사들였다. 뱅크오브아메리카는 4배, 씨티그룹은 올해 초 하위 은행보다 3배 더 가치가 올랐다. 그것은 테퍼의 헤지펀드를 70억 달러 벌기에 충분했다. 그의 개인 삭감액은 40억 달러였다. 그는 그들이 국영화되지 않고 보석으로 풀려날 것이라고 장담했다. 그가 옳았다.

8. Jim Chanos’ prescient(선견지명있는) shorts correctly predicted, and profited enormously, from the demise(종말) of Enron. Other examples of his successful shorts include Baldwin-United, Tyco International (NYSE: TYC), Worldcom and recently homebuilders like KB Home (NYSE: KBH)

8. 짐 차노스의 선입견short는 엔론의 죽음으로부터 정확하게 예측하고 엄청난 이익을 얻었다. 볼드윈-유나이티드, 타이코 인터내셔널(NYSE: TYC), 월드컴, 최근 KB홈(NYSE:KBH) 같은 홈빌더들이 그의short에 성공한 예들이다.

9. Jim Rogers’ spotted the secular bull market for commodities way back in the 1990s. In 1996, he created the Rogers International Commodity Index. Subsequently, he worked on ways to make that index invest-able. Since 1998, the index has returned 290 percent through the end of 2010. This compares to the 10 percent return of the S&P 500 Index during the same period.

9. 짐 로저스'는 1990년대로 거슬러 올라가는 세속적인 상품 시장을 발견했다. 1996년에 그는 로저스 국제 상품 지수를 만들었다. 그 후에 그는 그 지수를 투자 가능하게 만드는 방법에 대해 연구했다. 1998년 이후 2010년 말까지 이 지수는 290%를 회복했다. 이는 같은 기간 S&P 500지수의 10% 수익률과 비교된다.

10. Louis Bacon’s made a killing(사냥하다) in 1990 by anticipating that Saddam Hussein would invade Kuwait. Bacon went long on oil, short on stocks, and helped his new hedge fund return 86 percent that year. In the following year, he also correctly bet that the U.S. would quickly defeat Iraq and the oil market would recover.

We must all be ready for that once in a lifetime trade. Keep our eyes open. Trade with option contracts or futures contracts to manage risk carefully while leveraging(활용하다) for a possible up side in profits. Letting the right winner run can change a traders life. Do not set a target but instead let the price take us out of the trade. one day we might make that epic(장대한) trade, the short that falls to $0, the stock that goes up ten times the buy price(매수가격). Being short the next big stock market crash Do you know how to manage such a trade given the opportunity? If not, it is time to do the homework.

10. 루이 베이컨은 1990년에 사담 후세인이 쿠웨이트를 침공할 것으로 예상하여 큰돈을 벌었다. 베이컨은 그 해 석유에 오래 투자했고, 주식은 부족했으며, 그의 새로운 헤지펀드가 86%의 수익률을 올리도록 도왔다. 다음 해에는 미국이 이라크를 빨리 격파하고 석유시장이 회복될 것이라는 내기도 정확하게 걸었다.

우리 모두는 일생에 한번씩 그것에 대한 준비를 해야 한다. 눈 뜨고 있어. 위험을 주의 깊게 관리하는 옵션 계약 또는 선물 계약과 거래하는 동시에 수익의 상승 가능성을 활용한다. 제대로 된 승자를 내보내는 것은 상인들의 삶을 바꿀 수 있다. 목표를 정하지 말고 대신 가격이 우리를 거래에서 빼도록 하라. 언젠가 우리는 그 엄청난 거래, 즉 단가가 0달러로 떨어질지도 모른다. 그 주식은 매매가격의 10배가 오른다. 다음 번 큰 주가 폭락에서 모자란다는 것. 기회가 주어졌을 때 그런 거래를 어떻게 관리해야 하는지 아십니까? 만약 그렇지 않다면, 숙제를 할 시간이다.